增额终身寿险和增额终身护理险，

一个寿险，一个护理险，虽然险种不同，

但后者大多打着护理险的幌子行增额寿之事。

今天这款鑫相随也是如此。

一、

鑫相随，条款名是太保智相守终身护理保险：

承保公司是太平洋保险集团旗下的健康险子公司——太平洋健康。

太平洋保险成立于1991年，总部设在上海，是国内领先的综合性保险集团。

连续11年入选《财富》世界500强，实力可见一斑。

产品层面，最高75岁可承保，支持趸交，3/5/10/20年交。

投保时记得注意，期交被保险人的年龄加上缴费年限≤75岁，具体如下：

投保门槛这块，趸交略高5万起投，其余缴费期1万起投，可以选择期交减轻缴费压力。

既然当成增额寿用，减保功能自然也有。

减保规则有点非主流，不过好在非常宽松，保单前8年（含）年减保上限10%基本保额，后续20%基本保额；

有短期资金周转需求，觉得减保额度低且不想退保，可以5.2%（浮动）的利率借贷最高80%的账户价值最多6个月。

最后说一下与增额寿险的主要区别：

增额寿险的保险责任是“疾病”和“意外”导致的身故或全残；

增额护理险的保险责任则是“疾病身故”和“长期护理”。

也就是鑫相随这种增额护理险相比增额寿，多了护理责任，少了意外身故责任。

投保鑫相随，有这样一种情况会出现亏损：

当保单封闭期还未结束，因意外而身故，只能拿回现金价值，而此时现金价值还没超过已交保费。

但这种情况也是能够规避的，多数产品的封闭期都在十年内，

在此期间补充份意外险就能一劳永逸了（不贵，50万保额也才百元一年）。

其他的就没啥好说的了，接下来还是重点看收益。

二、

我们以10岁男孩，总保费30万为例，将主流缴费期都测算一下。

核心指标还是现金价值，即退保能拿到手的钱。

封闭期（现金价值超过保费的时间）：

趸交以及3年交为5年，5年交6年，10年交15年。

除了10年封闭期过长，灵活性比较差之外，其余几个缴费期都不错，封闭期与主流产品相当。

保费翻倍时间，总保费30万，即现金价值达到60万的时间：

趸交以及3年交为27年，5年交28年，10年交31年。

与主流增额寿相比，趸交和10年交晚1年，3/5年交持平。

所以3年交以及5年交的现金价值增速较快，能够在较短时间达到一个可观的收益水平。

最后结合退保回报率（IRR）以及现金价值的整体数值，不难得出结论：

在四个缴费期中，3年交是鑫相随最拿得出手的，优先选择这个缴费期。

而在多数产品中，趸交本该是回报最高的一个缴费期，针对鑫相随也不适用，不建议选择这个缴费期。

另外，这款产品还有一个特殊点：

趸交和3/5年交的IRR在保单30年左右会迎来第一个峰值，随后下降。

以3年交为例，保单第30年，IRR2.73%，一路下降到保单46年的2.55%才开始反弹。

所以这款产品比较建议中短期持有（30年左右），

如果持有超过30年，IRR持续走低，回报会在较长时间处于一个低值，产品竞争力很弱。

以3年交为例，拿同为太保出品、收益中等的增额寿鑫相守，和一款回报不错、有着央企背景的参照组做对比。

重点看保单30年以内，此时鑫相随的退保回报率还未走低。

封闭期，显然是鑫相随最短，灵活性最强。

与中等收益的鑫相守相比，鑫相随还是可以碾压的（30年内）。

例如保单第30年，鑫相随现金价值高近1.4万。

与中高收益的参照组相比，鑫相随则是被压制了。

保单第30年时，参照组的退保回报已非常接近2.8%，当然这不是它的极限。

而鑫相随却已达到退保回报的峰值，此时IRR仅2.74%，与2.8%还有不小差距。

三、

最后做个总结，

如果你是冲着回报来的，

鑫相随增额护理险的回报并不能排进增额寿第一梯队，只能位于中游。

品牌溢价较多，建议选择其他回报更高的产品。

但是如果你倾向于购买大保司的产品，

那么鑫相随30年内的回报在众多大保司产品中还是相当有竞争力的。

就看大家是冲着什么去的了~